¿Cómo interpretar la ACF negativa (función de autocorrelación)?

Devoluciones

Así que tracé el ACF / PACF de los retornos de petróleo y esperaba ver una autocorrelación positiva, pero para mi sorpresa, solo obtengo una autocorrelación negativa significativa. ¿Cómo debo interpretar el gráfico anterior? Parecen indicar que existe una tendencia a que los retornos de petróleo aumenten cuando disminuyeron previamente y viceversa, por lo tanto, el comportamiento oscilante. Por favor corrígeme si estoy equivocado.

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— ankc
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El ACF negativo significa que un retorno de aceite positivo para una observación aumenta la probabilidad de tener un retorno de aceite negativo para otra observación (dependiendo del retraso) y viceversa. O puede decir (para una serie temporal estacionaria) si una observación está por encima del promedio, la otra (dependiendo del retraso) está por debajo del promedio y viceversa. Echa un vistazo a " Interpretar una autocorrelación negativa ".

— Stat
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En la práctica, sin embargo, las autocorrelaciones que muestra son todas muy pequeñas: aunque algunas son significativas en los niveles convencionales, no deben interpretarse en exceso. Las correlaciones de alrededor de 0.02 no implican mucha capacidad predictiva.

— Nick Cox

¿Tendría sentido si intentara ajustar un modelo ARMA-GARCH a este conjunto de datos? ¿Tendría sentido usar ARMA para una correlación tan pequeña? Sé que puedo ajustar el retorno en un modelo GARCH pero no quiero terminar con 0 constante al pronosticar el retorno.

— ankc

@Stat, ¿puedes responder las preguntas anteriores por favor? gracias

— ankc

Lo siento Andy, pensé que les había respondido. Bueno, puede probar ambos y luego verificar sus modelos para ver cuál se ajusta mejor a los retornos y proporciona un pronóstico razonable. Pero como dijo Nick, no tienes tanta correlación, y eso hace que sea difícil encontrar un buen modelo de serie temporal.

— Estadísticas